Ingénierie Financière (S5)
Professeur: F. Hamza
Objectifs du cours :
L’objet de ce cours est d’étudier le fondement mathématique des marchés financiers et la gestion moderne de portefeuille. Le cours traite principalement les grands modèles de choix optimal des portefeuilles d’actifs financiers: l’approche moyenne-variance de Markowitz, le modèle d’équilibre des actifs financiers de Sharp, l’approche moyenne-écart absolu de Konno et Yamazaki et l’approche moyenne-semivariances de Hamza et Janssen.
Plan du cours :
- Chapitre 1 : Concepts des marchés financiers et gestion de portefeuille
- Chapitre 2 : Modèle moyenne-variance pour le choix optimal de portefeuille
- Chapitre 3 : Modèle d’équilibre des actifs financiers (MEDAF)
- Chapitre 4 : Modèle moyenne-écart absolu pour le choix optimal de portefeuille
- Chapitre 5 : Modèle moyenne-semivariances pour le choix optimal de portefeuille